Banque AFG Cameroun

Qui est notre client potentiel?

La Banque AFG Cameroun (« AFG CM » ou « la Banque ») est une banque universelle privée opérant au Cameroun et une filiale principale d’AFG Holding, un groupe régional de services financiers dont le siège est en Côte d’Ivoire et qui exerce des activités dans toute l’Afrique. Au Cameroun, AFG CM dispose d'un réseau d'agences couvrant l'ensemble du territoire, au service des particuliers, des micro, petites et moyennes entreprises (MPME), des grandes entreprises et des clients institutionnels, en mettant de plus en plus l'accent sur les prêts aux MPME et aux grandes entreprises.

Quel est l'objectif de financement (type d'activité) ?

La FMO a approuvé un prêt senior de 30 millions d’euros en faveur de l’AFG CM. Cette opération s'inscrit dans le cadre d'un consortium co-dirigé par la FMO et une autre institution européenne de financement du développement, pour un montant total pouvant atteindre 65 millions d'euros. L'objectif de ce financement est d'apporter à l’AFG CM des fonds à long terme afin de soutenir l'expansion de ses activités de prêt au secteur privé, en mettant particulièrement l'accent sur les prêts aux micro, petites et moyennes entreprises (MPME). Ce prêt renforcera la structure de financement de la Banque et lui permettra d'accroître l'offre de financements à plus long terme destinés aux clients du secteur privé qui sont actuellement mal desservis. En soutenant la croissance des micro, petites et moyennes entreprises (MPME) et des prêts au secteur privé, ce mécanisme vise à contribuer à la création d'emplois, au développement des chaînes de valeur et à une croissance économique inclusive au Cameroun.

Ce financement est réalisé avec le soutien de l’Union européenne et du Fonds européen pour le développement durable Plus (FEDD+), l’un des outils de financement de Global Gateway, qui promeut les investissements durables dans les pays partenaires de l’UE. La FMO a eu recours à une garantie EFSD+ dans le cadre du programme « Plateforme MSME », qui soutient les investissements dans les micro, petites et moyennes entreprises, en accordant une attention particulière aux entreprises dirigées par des femmes, des jeunes et des migrants, et opérant dans les pays les moins avancés, les pays à faible revenu et les pays en situation de fragilité ou de vulnérabilité. La Plateforme MPME est une initiative conjointe gérée par EDFI Management Company SA.

Pourquoi finançons-nous (souhaitons-nous financer) cet investissement (notre rôle) ?

L'investissement de la FMO vise à fournir un financement à long terme à la Banque AFG Cameroun, qui opère dans un État fragile et touché par un conflit (EFTC), où l'accès à des financements stables et à long terme reste limité. Grâce à son rôle de chef de file dans ce crédit syndiqué, aux côtés d'autres institutions européennes de financement du développement, la FMO aide la Banque à renforcer son profil de financement et à maintenir une croissance prudente dans un environnement opérationnel difficile. Le rôle de la FMO est complémentaire, car elle apporte des financements à long terme axés sur le développement, auxquels il est difficile d'accéder auprès des sources commerciales au Cameroun. Conformément à la stratégie « Réduire les inégalités » (RI) de la FMO, cet investissement remplit les conditions pour obtenir le label RI à 100 %.

Quelle est la justification de la catégorisation environnementale et sociale?

La Banque AFG Cameroun a été classée FI-A en raison de son exposition importante à des secteurs à haut risque, qui représentent ensemble plus de 20 % de son portefeuille total. Ces secteurs comprennent la construction (21 %), qui concerne principalement les grands projets d'infrastructure, les travaux publics et l'aménagement routier, l'industrie manufacturière, en particulier la production d'acier (5 %), ainsi que la production et la distribution d'électricité et de gaz (7,3 %). Il convient de noter que la Banque AFG investit également dans des activités relevant de l'administration publique, principalement dans des entreprises publiques qui représentent 32,6 % de son portefeuille de prêts, celles-ci étant souvent liées à de grands projets d'infrastructure et d'énergie qui accentuent les défis en matière de gouvernance et de conformité. Le contexte général dans lequel évolue le Cameroun se caractérise par certaines fragilités, le pays étant toujours confronté à deux crises majeures qui compromettent gravement la stabilité nationale. Ces défis, auxquels s'ajoutent des structures de gouvernance à améliorer et des préoccupations en matière de droits de l'homme, créent un contexte extrêmement complexe pour les institutions financières. Dans ce contexte, les banques ont de plus en plus de mal à identifier, évaluer et gérer efficacement les risques environnementaux et sociaux (E&S) dans l'ensemble de leurs portefeuilles. La Banque AFG Cameroun s'appuie actuellement sur le système de gestion environnementale et sociale (ESMS) mis en place par sa maison mère, AFG Holding, et a dû y apporter certaines adaptations locales afin de mieux gérer son exposition aux risques environnementaux et sociaux. La banque a donc besoin d'une approche globale de renforcement des capacités, comprenant l'élaboration et la mise en œuvre d'un système de gestion environnementale et sociale (ESMS), la mise en place de politiques environnementales et sociales renforcées, ainsi que l'adoption et la mise en œuvre de la liste d'exclusion de la FMO. Le plan d'action environnemental et social prévoit des mesures visant à atténuer ces risques, ainsi qu'une formation approfondie destinée aux services E&S, crédit et gestion des risques, afin de garantir que les considérations environnementales et sociales soient correctement intégrées dans les opérations bancaires de base. La direction de la Banque s’est engagée à mettre en œuvre ces mesures en étroite coordination avec la FMO et d’autres prêteurs.